●防范化解地方政府融資平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn),對(duì)防范系統(tǒng)性和區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)具有重大而深遠(yuǎn)的影響。
●銀監(jiān)會(huì)從來不迷信市場。我們堅(jiān)持重點(diǎn)盯防房地產(chǎn)貸款和以房地產(chǎn)作抵押貸款中的風(fēng)險(xiǎn)。
●資金供需矛盾催生了各類借道理財(cái)和所謂“創(chuàng)新”的“影子銀行”活動(dòng),以及種種監(jiān)管套利的行為。對(duì)此我們高度警惕,密切監(jiān)測。
受主要發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體持續(xù)寬松貨幣政策的影響,新興經(jīng)濟(jì)體熱錢大量流入,通脹壓力持續(xù)高企,經(jīng)濟(jì)增速放緩明顯
記者:上半年,世界經(jīng)濟(jì)緩慢復(fù)蘇,發(fā)達(dá)國家經(jīng)濟(jì)增速明顯放緩,新興市場國家面臨高通脹壓力,經(jīng)濟(jì)增速下滑。而在國內(nèi),經(jīng)濟(jì)增速出現(xiàn)放緩趨勢,物價(jià)漲幅持續(xù)攀高。您如何看待目前的國際、國內(nèi)形勢?
劉明康:目前我們面臨的國內(nèi)外環(huán)境依然十分復(fù)雜,不確定、不穩(wěn)定性因素還不少。
國際上,全球經(jīng)濟(jì)金融體系的脆弱性還在增加。歐債危機(jī)已經(jīng)成為當(dāng)前全球復(fù)蘇最突出的風(fēng)險(xiǎn)之一,危機(jī)不僅由邊緣國家向核心國家溢出,還在向政治、金融以及社會(huì)等領(lǐng)域蔓延。近期歐洲銀行業(yè)壓力測試結(jié)果公布后,市場對(duì)主權(quán)債務(wù)危機(jī)通過銀行鏈條傳染的擔(dān)憂再度加劇。美國實(shí)體經(jīng)濟(jì)持續(xù)疲軟,滯脹苗頭初顯。盡管參眾兩院已同意提高債務(wù)上限,但主權(quán)評(píng)級(jí)下調(diào)將對(duì)美國經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇及美元的國際儲(chǔ)備貨幣地位造成深遠(yuǎn)影響。今年一季度,美國實(shí)際GDP環(huán)比折年增長率僅為1.9%,大大低于2010年四季度的3.1%。失業(yè)率從3月末的8.8%再次上升到6月末的9%以上,而6月份CPI同比增長3.6%,達(dá)到2008年11月以來最高水平。
受主要發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體持續(xù)寬松貨幣政策的影響,新興經(jīng)濟(jì)體熱錢大量流入,通脹壓力持續(xù)高企,經(jīng)濟(jì)增速放緩明顯。全球經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇前景和主要發(fā)達(dá)國家政策的不確定性,導(dǎo)致投資者風(fēng)險(xiǎn)厭惡情緒彌漫,國際債務(wù)危機(jī)和金融脆弱性伴隨著資本大體量和高頻度流動(dòng),不僅引發(fā)國際金融市場劇烈波動(dòng),也將進(jìn)一步加大對(duì)各國金融體系的干擾和沖擊。
這些外部因素給國內(nèi)經(jīng)濟(jì)金融運(yùn)行帶來了嚴(yán)峻挑戰(zhàn),主要表現(xiàn)在:全球增長放緩和發(fā)達(dá)國家形勢大都惡化,我國外需將面臨更大壓力;國際流動(dòng)性依然充裕,輸入型通脹壓力持續(xù)存在;國際短期資本流動(dòng)更加劇烈,增加了我國金融體系和經(jīng)濟(jì)平穩(wěn)較快發(fā)展的難度。
再看國內(nèi),今年上半年,國民經(jīng)濟(jì)繼續(xù)朝著宏觀調(diào)控的預(yù)期方向發(fā)展,但不穩(wěn)定因素有所突顯。“兩高一?!毙袠I(yè)有所反彈;PMI至今已連續(xù)四個(gè)月回落,創(chuàng)29個(gè)月來的新低,新訂單指數(shù)、生產(chǎn)指數(shù)、新出口訂單指數(shù)、進(jìn)口指數(shù)也不同程度回落;住房、汽車等消費(fèi)熱點(diǎn)退潮;CPI漲幅高位反復(fù),走勢仍有不確定性。
當(dāng)然,我們既要看到潛在的風(fēng)險(xiǎn),更要看到有利條件和積極因素,堅(jiān)定信心,認(rèn)真做好當(dāng)前各項(xiàng)工作。
地方政府融資平臺(tái)貸款整改和風(fēng)險(xiǎn)化解工作有序推進(jìn),風(fēng)險(xiǎn)可控
記者:早些時(shí)候,審計(jì)署公布,截至2010年底,全國地方政府性債務(wù)余額約為10.7萬億元,其中政府融資平臺(tái)貸款占80%。如何看待平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn)?下一階段,應(yīng)當(dāng)如何深入推進(jìn)平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn)防控?
劉明康:防范與化解地方政府融資平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn),對(duì)我國防范系統(tǒng)性和區(qū)域性金融風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)政風(fēng)險(xiǎn),并促進(jìn)國民經(jīng)濟(jì)穩(wěn)健發(fā)展具有重大而深遠(yuǎn)的影響。早在2004年,銀監(jiān)會(huì)就多次對(duì)銀行與地方政府簽訂授信協(xié)議問題發(fā)出風(fēng)險(xiǎn)提示和審慎建議,強(qiáng)調(diào)銀行不得簽署無特定項(xiàng)目的大額授信合作協(xié)議,并積極協(xié)調(diào)有關(guān)部門于2006年聯(lián)合發(fā)布有關(guān)整頓和規(guī)范各類“打捆”貸款的文件,嚴(yán)防銀政合作中的風(fēng)險(xiǎn)。本輪國際金融危機(jī)爆發(fā)后,這種情況又有所抬頭。銀監(jiān)會(huì)在引導(dǎo)銀行業(yè)加強(qiáng)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)信貸支持的同時(shí),始終高度警惕地方政府融資平臺(tái)貸款的風(fēng)險(xiǎn)問題,主動(dòng)組織開展了一系列的調(diào)研和監(jiān)測,并聯(lián)合有關(guān)部門向地方政府通報(bào)各地平臺(tái)貸款情況,督請大家高度重視。自去年以來,銀監(jiān)會(huì)按照“降舊控新”的精神,依據(jù)“逐包打開、逐筆核對(duì)、重新評(píng)估、整改保全”的清理原則,推進(jìn)平臺(tái)貸款補(bǔ)正合同、追加有效抵質(zhì)押物、增提撥備、提高資本占用成本,以有效降低風(fēng)險(xiǎn)。目前地方政府融資平臺(tái)貸款整改和風(fēng)險(xiǎn)化解工作有序推進(jìn)。只要各地緊密配合銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)鍥而不舍地采取動(dòng)態(tài)分類、有效管理,扎扎實(shí)實(shí)推進(jìn)各項(xiàng)現(xiàn)金流還本差額補(bǔ)足的措施,且筆筆貸款能不折不扣地落到實(shí)處,這個(gè)風(fēng)險(xiǎn)還是可控的。
今明兩年是地方政府債務(wù)的償還高峰期,各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要嚴(yán)控新增風(fēng)險(xiǎn),嚴(yán)防平臺(tái)貸款“改頭換面”和“卷土重來”
記者:下一階段,應(yīng)當(dāng)如何深入推進(jìn)平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn)防控?
劉明康:當(dāng)然,平臺(tái)貸款風(fēng)險(xiǎn)防控工作不能畢其功于一役,而是一個(gè)循序漸進(jìn)、不斷改進(jìn)的過程,需要前瞻審慎判斷、科學(xué)有序推進(jìn)、嚴(yán)格扎實(shí)落實(shí),來不得半點(diǎn)懈怠。特別是,今明兩年是地方政府債務(wù)的償還高峰期,各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)從細(xì)從實(shí)化解既有風(fēng)險(xiǎn),嚴(yán)控新增風(fēng)險(xiǎn),嚴(yán)格規(guī)范原有平臺(tái)續(xù)建項(xiàng)目,禁止在不符合要求的新平臺(tái)和新項(xiàng)目上繼續(xù)投入信貸資金;要通過科學(xué)補(bǔ)正貸款合同和補(bǔ)充合法有效抵質(zhì)押物,讓風(fēng)險(xiǎn)早暴露、早發(fā)現(xiàn)、早度量和早干預(yù),不準(zhǔn)讓它再“發(fā)酵”;要嚴(yán)格對(duì)平臺(tái)貸款分類計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)資本和撥備,同時(shí)嚴(yán)防平臺(tái)貸款“改頭換面”和“卷土重來”。
堅(jiān)持重點(diǎn)盯防房地產(chǎn)貸款和以房地產(chǎn)作抵押貸款中的風(fēng)險(xiǎn)
記者:目前,一線熱點(diǎn)城市和地區(qū)房屋銷售量已出現(xiàn)下滑,個(gè)別城市房價(jià)有所回落,部分開發(fā)商面臨資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)。您如何看待房地產(chǎn)貸款的風(fēng)險(xiǎn)?如何有效防控?
劉明康:從歷史經(jīng)驗(yàn)看,國際上很多銀行就曾倒在房地產(chǎn)貸款上。這次美國次貸危機(jī)再次證明,合理有效的市場調(diào)控是促進(jìn)市場均衡和穩(wěn)定的必要手段。銀監(jiān)會(huì)從來不迷信市場。我們堅(jiān)持重點(diǎn)盯防房地產(chǎn)貸款和以房地產(chǎn)作抵押貸款中的風(fēng)險(xiǎn)。近年來,我們在積極配合國家宏觀調(diào)控措施的同時(shí),采用動(dòng)態(tài)化的監(jiān)管手段加強(qiáng)了房地產(chǎn)領(lǐng)域的風(fēng)險(xiǎn)防控,例如,按揭貸款首付比例已調(diào)整了三次以上。今年上半年,房地產(chǎn)調(diào)控成果已經(jīng)開始顯現(xiàn)。從長期來看,做好這項(xiàng)工作對(duì)保障信貸資產(chǎn)安全,維護(hù)銀行業(yè)穩(wěn)定具有極為正面的作用。短期來說,只要我們識(shí)時(shí)務(wù)、早行動(dòng),認(rèn)真、從嚴(yán)做好壓力測試,落實(shí)好風(fēng)險(xiǎn)防控各項(xiàng)措施,如提足撥備和增強(qiáng)盡職調(diào)查,相關(guān)信貸風(fēng)險(xiǎn)是可控的。
嚴(yán)格把握好土地抵押率。土地閑置超一年以上的,商業(yè)銀行一律不得發(fā)放新開發(fā)項(xiàng)目貸款
記者:您認(rèn)為該如何有效防控房地產(chǎn)信貸風(fēng)險(xiǎn)?
劉明康:這方面,我們要求銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)嚴(yán)格執(zhí)行關(guān)于房地產(chǎn)貸款的分類監(jiān)管規(guī)定:一是三管齊下,加強(qiáng)土地儲(chǔ)備貸款管理。根據(jù)政府信用和財(cái)政收支狀況,在重新評(píng)估基礎(chǔ)上,作出必要的授信額度調(diào)整;嚴(yán)格把握好土地抵押率,原則上應(yīng)大幅壓低抵押率,以防止過度授信;跟蹤貸款去向,與地塊掛鉤,監(jiān)控貸款投向和土地最終用途,確保貸款不被挪作他用,確保土地拍賣或協(xié)議轉(zhuǎn)讓收入優(yōu)先償還貸款。二是四管齊下,嚴(yán)控房地產(chǎn)開發(fā)貸款風(fēng)險(xiǎn)。重視開發(fā)企業(yè)資質(zhì)、業(yè)績和信用度,在全行實(shí)行開發(fā)商企業(yè)名單式管理,對(duì)存在土地閑置超一年以上的,商業(yè)銀行一律不得發(fā)放新開發(fā)項(xiàng)目貸款,對(duì)土地閑置超兩年和有炒地行為的,商業(yè)銀行對(duì)已發(fā)放的貸款應(yīng)當(dāng)調(diào)減并采取保全,并在全行客戶名單中作出反應(yīng);提高押品標(biāo)準(zhǔn),一律要求以在建工程為抵押,不輕易用土地作為抵押發(fā)放開發(fā)貸款;把握好貸款成數(shù)動(dòng)態(tài)控制,貸款總額不得超過在建工程的五成,對(duì)已有土地抵押的,根據(jù)不同風(fēng)險(xiǎn)狀況相應(yīng)下調(diào)成數(shù);對(duì)住房銷售回籠資金實(shí)行封閉管理,根據(jù)銷售進(jìn)度按比例歸還開發(fā)貸款,對(duì)到期難以歸還的開發(fā)貸款一律不得再給予展期。三是實(shí)行動(dòng)態(tài)、差別化管理的個(gè)人住房貸款政策。以房為限不以貸款為限,對(duì)首付款比例實(shí)行動(dòng)態(tài)調(diào)整和審慎管理;貸款利率嚴(yán)格按風(fēng)險(xiǎn)定價(jià),確保覆蓋風(fēng)險(xiǎn)和潛在損失;了解個(gè)人購房真實(shí)自住與交易背景,貸前審查必須履行“面測、面試和居訪”程序,遵循寧可做慢也要筆筆做好的原則,從嚴(yán)審定借款人信用狀況,嚴(yán)厲打擊假按揭,制止加按揭以及非法集資行為,落實(shí)抵押權(quán)后再放款,真正防患于未然;嚴(yán)格限制各種名目的炒房和投機(jī)性購房。此外,還需加強(qiáng)貸款管理,嚴(yán)格杜絕各類非房地產(chǎn)貸款違規(guī)流入房地產(chǎn)市場。
需要強(qiáng)調(diào)的是,在信用風(fēng)險(xiǎn)防控工作中,我們有三個(gè)重要的抓手: 一是“三個(gè)辦法,一個(gè)指引”受托支付有關(guān)規(guī)定;二是“貸前調(diào)查、貸時(shí)審查、貸后檢查”有關(guān)要求;三是科學(xué)簽訂和補(bǔ)正貸款合同。堅(jiān)持不懈、不遺余力地督導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)嚴(yán)格執(zhí)行上述要求,不僅是當(dāng)前信用風(fēng)險(xiǎn)防范的必需,也對(duì)促進(jìn)我國銀行業(yè)構(gòu)建良好信貸文化至關(guān)重要。
從機(jī)制和源頭上打消“影子銀行”業(yè)務(wù)監(jiān)管套利動(dòng)機(jī),并防范風(fēng)險(xiǎn)傳遞
記者:今年上半年,全社會(huì)資金偏緊,導(dǎo)致通過信托、融資性擔(dān)保公司等開展的“影子銀行”業(yè)務(wù)快速發(fā)展。同時(shí),有媒體報(bào)道,有部分銀行借用理財(cái)產(chǎn)品變相“攬存”,或?qū)①Y金轉(zhuǎn)道投資于別的領(lǐng)域。下一階段將會(huì)有怎樣的監(jiān)管措施來規(guī)避由此產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)?
劉明康:在今年社會(huì)資金整體偏緊的情況下,資金供需矛盾催生了各類借道理財(cái)和所謂“創(chuàng)新”的“影子銀行”活動(dòng),以及種種監(jiān)管套利的行為。對(duì)此我們高度重視,積極督促銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)變發(fā)展方式,及時(shí)改變盲目沖時(shí)點(diǎn)規(guī)模的經(jīng)營理念,堅(jiān)決糾正單純依賴季末、年末等時(shí)點(diǎn)指標(biāo)考核的不科學(xué)做法,不斷提高負(fù)債管理的水平。
銀監(jiān)會(huì)將嚴(yán)格執(zhí)行日均存貸比監(jiān)管要求,檢查督促各商業(yè)銀行建立科學(xué)的考核標(biāo)準(zhǔn)。針對(duì)“影子銀行”相關(guān)問題,銀監(jiān)會(huì)將繼續(xù)堅(jiān)持“成本對(duì)稱”原則,規(guī)范銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的合作與創(chuàng)新,從機(jī)制和源頭上打消“影子銀行”業(yè)務(wù)監(jiān)管套利動(dòng)機(jī)并防范風(fēng)險(xiǎn)傳遞。為進(jìn)一步規(guī)范理財(cái)業(yè)務(wù)和產(chǎn)品的發(fā)展,銀監(jiān)會(huì)將對(duì)商業(yè)銀行的理財(cái)產(chǎn)品進(jìn)行事前審核,及時(shí)否決不符合“成本可算、風(fēng)險(xiǎn)可控、信息充分披露”要求的產(chǎn)品,并督促銀行為每一個(gè)理財(cái)計(jì)劃單獨(dú)建立托管的明細(xì)賬,對(duì)每個(gè)理財(cái)計(jì)劃的投資資產(chǎn)進(jìn)行單獨(dú)管理。同時(shí),還將加強(qiáng)相關(guān)監(jiān)管協(xié)調(diào),強(qiáng)化對(duì)融資性擔(dān)保公司等機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)提示和規(guī)范整頓,進(jìn)一步加強(qiáng)打擊和處置非法集資有關(guān)工作。
近來,網(wǎng)絡(luò)借貸、民間借貸和小額貸款公司等領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)凸顯,也需要我們高度警惕,密切監(jiān)測。目前我會(huì)能做的核心的一條是,督促銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)建好與這些領(lǐng)域的防火墻,同時(shí),銀監(jiān)會(huì)將積極配合有關(guān)主管部門建立和完善上述領(lǐng)域的監(jiān)管體制機(jī)制。