日前，蘇寧云商集團副董事長孫為民在接受媒體專訪時表示，一旦正在申請的蘇寧銀行獲批，“將創(chuàng)新?lián)C制，打造信用貸款，首先將應用于和蘇寧之前有過合作的供應商等合作伙伴。”而蘇寧也成為民營企業(yè)掀起申辦銀行熱潮以來，首家明確闡述其對民營銀行詳細發(fā)展業(yè)務規(guī)劃的民營銀行籌辦者。（10月29日《21世紀經(jīng)濟報道》）

按照孫為民的表述，以“供應鏈金融”作為蘇寧銀行的戰(zhàn)略切入點，通過蘇寧電商平臺積累的數(shù)據(jù)庫，打造較少需要抵押擔保而幾乎純粹依賴企業(yè)信用的貸款機制，將是蘇寧銀行的基本發(fā)展策略和業(yè)務特色。而這種將大數(shù)據(jù)這類互聯(lián)網(wǎng)概念與傳統(tǒng)信貸業(yè)務相結(jié)合的構(gòu)想，至少在理論層面，無疑符合“互聯(lián)網(wǎng)金融”發(fā)展的整體趨勢，可謂“潛力巨大、前景光明”。

但從現(xiàn)實角度而言，蘇寧此番詳細描繪的“民營銀行”發(fā)展構(gòu)想，或許本身就與國務院鼓勵興辦民營銀行的政策初衷相背離，而這種企業(yè)商業(yè)戰(zhàn)略與監(jiān)管當局政策意圖間的顯著“落差”，卻幾乎是目前所有籌辦中的民營銀行存在的共性問題。

事實上，早在國務院及銀監(jiān)會明確“放行”民營銀行設立之時，監(jiān)管機構(gòu)即已明確將民營銀行的功能定位為“強化金融服務下沉的支點”，希圖藉由民營銀行補全農(nóng)村金融、社區(qū)金融乃至部分小微金融服務缺失的短板，幫助普通農(nóng)民客戶和社區(qū)居民享受基礎(chǔ)金融服務。但這些業(yè)務，卻鮮少有籌辦中的民營銀行感興趣。

另一方面，監(jiān)管機構(gòu)也希望通過引導民營銀行從事此類規(guī)模相對有限的基礎(chǔ)銀行業(yè)務，確保民營銀行經(jīng)營風險整體可控，不會發(fā)生重大業(yè)務風險進而增大和誘發(fā)整個銀行體系的系統(tǒng)性風險。

因而，像蘇寧銀行規(guī)劃中幾乎無抵押的純信用貸款，雖在理論上可通過“大數(shù)據(jù)”技術(shù)控制風險，但其“與生俱來”的巨大風險卻勢必難以符合監(jiān)管機構(gòu)的預期。至于由此產(chǎn)生關(guān)聯(lián)交易道德風險，亦是監(jiān)管機構(gòu)難以接受的?？墒屡c愿違的是，這類業(yè)務給民營銀行籌辦者帶來的金融資源協(xié)同效應以及相對豐沛的利潤，卻令民營銀行對此類業(yè)務保有極高期待。

基于此，監(jiān)管機構(gòu)更有可能通過限定單一客戶存貸款業(yè)務規(guī)模、限定民營銀行大股東控股比例以及限定民營銀行經(jīng)營地域甚至采取業(yè)務牌照單獨申領(lǐng)的措施，對民營銀行的業(yè)務發(fā)展方向采取“規(guī)制”。

在民營銀行問題上，監(jiān)管機構(gòu)將所謂“社會效應”及“風險規(guī)避”置于優(yōu)先考量，這本無可厚非亦在人們意料之中。蘇寧及其他民營銀行籌辦者理應對監(jiān)管機構(gòu)嚴格干預民營銀行的發(fā)展策略，使民營銀行實現(xiàn)符合其政策意圖的“限定式發(fā)展”做好心理準備。

對民營銀行籌辦者而言，真正思考在監(jiān)管機構(gòu)賦予的社會效應、民營銀行自身生存及民營企業(yè)整體金融資源使用三者間謀取平衡的業(yè)務模式，要遠比構(gòu)想民營銀行的“美麗新世界”更加迫切。